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Existem inúmeras opções e modalidades de investimento. Dessa forma, se você é iniciante (ou até mesmo avançado), conhecer todos os tipos de carteira que você pode ter pode levar tempo. Uma das opções mais indicadas é o CDB.
Sabendo que todos os investimentos de renda fixa são seguros, o Certificado de Depósito Bancário pode acabar deixando algumas dúvidas para quem quer começar a aplicar nessa modalidade.
Dessa maneira, conhecer mais sobre o que se trata, o seu valor, quanto rende e se realmente é uma opção segura é muito importante. Afinal, a partir disso, você saberá se esta é uma opção válida e condizente com o seu perfil de investidor ou se alguma outra modalidade combina mais.
Por isso, neste artigo, separamos mais informações sobre o CDB, a fim de esclarecer todas as questões, como os formatos, riscos e diferenciais, que você ainda pode ter sobre esse investimento.
Se você já chegou até aqui, sabe que investir em poupança pode não gerar o retorno que você estava esperando. É por isso que muitas pessoas vêm apostando no Certificado de Depósito Bancário, algo bastante conhecido pelos brasileiros.
Basicamente, esse título é oferecido por instituições bancárias. A partir disso, então, é possível esses bancos captarem fundos, além de contar com a tendência de render juros maiores em relação à poupança.
Um dos detalhes do CDB é a definição da sua rentabilidade. Afinal, as instituições bancárias podem acabar variando no valor de juros de um título para outro.
Ou seja, vários fatores determinam a taxa de rendimento do investimento, como o banco. Além disso, o prazo de vencimento, o momento e até mesmo todo o período de carência podem influenciar.
Como é um título bem versátil, o CDB oferece três maneiras de obter rentabilidade. São eles:
Vale destacar que essas duas siglas são diferentes. O CDB é o investimento. Enquanto isso, esse título pode usar o CDI como uma forma de remuneração. Basicamente, ele é o título dos empréstimos entre as instituições financeiras e bancárias.
Geralmente, o CDI vai seguir um valor semelhante ao da Taxa Selic — aquela taxa básica de juros da economia. Ou seja, se o título de CDB projetar um retorno de 100% do CDI, ele vai pagar algo parecido com a variação da Taxa Selic.
Se você está se perguntando qual o valor dos Certificados de Depósito Bancário hoje, sentimos em dizer: mas, na verdade, não existem respostas para esta dúvida.
Isso aconteceu porque cada CDB conta com características diferentes. Ou seja, cada opção conta com um potencial de rentabilidade variado. Dessa maneira, consegue trazer vantagens e diversas possibilidades para quem está investindo neste título.
Assim, para saber qual a rentabilidade que você terá a partir do investimento que você fez em um título de CDB é preciso saber as características. Se for prefixado, será possível verificar qual será o seu retorno antes mesmo de fazer a aplicação. Afinal, esse formato já tem uma taxa definida. Enquanto isso, os títulos pós-fixados e híbridos vão variar — mas sempre seguindo os indicadores de inflação ou CDI.
Além disso, os CDBs atuam em conjunto com os juros compostos. Ou seja, a partir deste, os seus ganhos serão impulsionados com o título. Dessa forma, então, tendo um prazo de vencimento maior, você conta com grandes chances de ter retornos mais altos com o passar dos anos.
Cada investimento tem um aporte mínimo. Dessa forma, escolher uma opção que seja mais acessível, a fim de não fugir muito do planejamento financeiro de cada investimento, pode ser um dos pontos de partida para cada pessoa.
Um dos pontos mais positivos do CDB é seu aporte mínimo. Como existem muitos títulos no mercado, existem algumas aplicações que demandam um valor de, por exemplo, apenas R$1,00.
Ou seja, sabendo disso, essa aplicação acaba se transformando em uma alternativa mais viável para muitas pessoas — principalmente aquelas que não contam com uma reserva financeira muito alta para investir.
Além disso, outro diferencial do CDB é o seu risco muito baixo. Dessa maneira, essa aplicação se torna uma boa opção para quem quer começar a se aventurar pelo mundo do investimento, pois não será preciso investir um valor muito alto para iniciar a sua carteira.
Um dos principais pontos dos investimentos é que a rentabilidade varia muito. Ou seja, o retorno no caso de CDBs dependerá muito de qual instituição financeira é a emissora. Dessa forma, os vencimentos, rentabilidade e, inclusive, o aporte mínimo, que são escolhidos pelo investidor no banco de investimentos, determinarão o rendimento da aplicação.
Vale destacar que, durante o seu momento de pesquisa sobre qual a aplicação será escolhida, a rentabilidade dependerá muito da duração e o aporte do investimento. Dessa maneira, quanto você fecha com prazos e valores mínimos maiores, você terá taxas melhores — e, consequentemente, um lucro maior.
O Imposto de Renda é outro item que você precisa ter bastante cuidado e atenção no momento da sua aplicação. Assim como os juros oferecidos, quanto maior o tempo que você optar por permanecer com a aplicação, a alíquota sobre o valor vai ficando menor.
Dessa maneira, a tributação do IR vai depender, basicamente, do período que os CDBs serão aplicados. A tributação é:
Um detalhe muito importante sobre a tributação é que o recolhimento acontece direto da fonte. Dessa forma, quando você tiver acesso ao dinheiro, ele já chegará com todos os devidos descontos realizados.
Contudo, é muito importante que você continue a incluir todas as informações do título na sua declaração anual do Imposto de Renda.
Além do IR, você também pode precisar lidar com o Imposto sobre Operações Financeiras, o IOF. Ele funciona de maneira bem semelhante ao Imposto de Renda, com as alíquotas regressivas e segundo o prazo das aplicações.
Porém, o diferencial do IOF é que a cobrança acaba zerando quando o aporte completa 30 dias. Ou seja, pode não dar muita dor de cabeça ao investidor.
Assim como dito anteriormente, o CDB é considerado uma das aplicações mais seguras do mercado financeiro. Um dos seus maiores diferenciais é ser uma aplicação de renda fixa, o que gera uma expectativa de estabilidade em relação ao rendimento, assim como uma proteção sobre o aporte investido.
Um dos principais pontos para você, como investidor, se sentir ainda mais seguro é contar com uma instituição financeira sólida, que será responsável por realizar os seus investimentos. Ele possibilitará, por exemplo, que você conte com variadas opções de CDBs — a partir de diferentes emissores.
Afinal, para quem investe em apenas um banco comercial, a possibilidade é investir em títulos da própria instituição — e, em muitas vezes, com condições não muito boas.
Apesar de ser uma aplicação de renda fixa, os CDBs podem ser usados como uma operação de renda variável — o que serve como uma margem de garantia. Ou seja, será usado em aplicações futuras, por exemplo, na Bolsa de Valores.
Seu valor, geralmente, pode ser utilizado como uma forma de alavancagem e ser usado como uma garantia na negociação de derivativos. Contudo, vale destacar que essa opção não é muito segura, mas que pode fornecer um bom retorno financeiro.
Apesar de ser uma aplicação considerada segura, o CDB também é um investimento. Ou seja, investimentos também contam com riscos — e isso é algo muito importante de se lembrar no momento em que você for investir o seu dinheiro.
Um dos principais questionamentos sobre a segurança dessa aplicação é em relação aos calotes. Afinal, você estará na prática emprestando dinheiro para uma instituição financeira.
Para quem quer ter um retorno maior, existem, basicamente, um risco maior. Afinal, se o seu banco for uma instituição robusta, com um balanço mais sólido, são pequenas as possibilidades de calote. Ou seja, quem já tem renome no mercado não precisa oferecer retornos grandes para atrair investidores.
Vale destacar que os CDBs possuem garantia de risco por meio do Fundo Garantidor de Crédito (FGC). Dessa maneira, caso você tenha algum problema com a aplicação causada pelo emissor do título, o FGC irá abrir um processo, a fim de garantir que o capital dos investidores e, consequentemente, a rentabilidade gerada fiquem seguras. Entretanto, também é importante estar atento aos limites de valores garantidos pelo FGC.
Assim como dissemos anteriormente, não existe um melhor tipo de aplicação. Tudo, óbvio, depende muito do seu perfil de investidor, o aporte e o prazo que você busca no investimento.
Com a Taxa Selic e o CDI estando a mais de 13% (algo que pode variar com o passar do tempo), você sabe que se um CDB irá remunerar em 110% do CDI — isso acaba representando 15% do rendimento, antes do Imposto de Renda.
Enquanto isso, um CDB que opere com 120% do CDI é uma ótima opção. Afinal, o seu rendimento vai equivaler a mais de 16,3%. Por isso, procure as melhores oportunidades e encontre os seus melhores investimentos.
A poupança, um dos meios de investimento mais tradicionais do mundo, é considerada como uma aplicação muito segura. Além disso, ela tem uma liquidez total e poucas chances de risco. Basicamente, você usa-a para guardar e poupar dinheiro.
No entanto, o rendimento da poupança acaba não sendo muito alto em comparação com outros investimentos em geral. Basicamente, ele se baseia na Taxa Selic:
Dessa maneira, apesar de render, o valor em relação ao seu retorno financeiro não vai ser tão alto assim como seria em outras modalidades.
Os CDBs, por outro lado, são títulos que instituições financeiras abrem quando precisam de dinheiro para financiar as suas atividades próprias. Dessa maneira, eles contam com vencimentos, taxas e valores já estipulados no momento em que você investir na aplicação.
Assim sendo, você terá um retorno futuramente, de acordo com o vencimento do título. Além disso, o dinheiro será devolvido com o acréscimo de juros — ou seja, você terá lucros se não resgatar antes do prazo acordado. Como se trata de um investimento de Renda Fixa, o CDB consegue fornecer uma previsibilidade do valor que será retornado a você antes mesmo da aplicação.
Isso, porém, depende muito do prazo e da taxa de juros que o título aponta que irá pagar — uma condição que você precisa ficar bem atento. Todos os juros já são calculados segundo o tipo de rentabilidade previamente definida (prefixada, pós-fixada e híbrida).
Assim sendo, por fim, um investimento no CDB, com uma rentabilidade de 100% do CDI, por exemplo, é uma possibilidade muito mais rentável que a poupança, que efetua o pagamento de somente 70% da Taxa Selic.
Assim como já foi citado, qualquer investimento, independente de sua modalidade, conta com alguns riscos.
Além disso é possível perder dinheiro nas aplicações de Certificados de Depósitos Bancário caso o investidor precise retirar o valor antes do vencimento — ou seja, a data mínima imposta pela instituição financeira. Vale destacar que não tem como garantir que o investidor tenha o retorno acordado se resgatar antes do vencimento, mas é uma possibilidade.
Os Certificados de Depósitos Bancários também são boas opções para quem quer deixar o dinheiro protegido, tendo rendimentos em cima dele. Essa opção, inclusive, fornece mais lucros que a poupança, por exemplo.
Em relação à liquidez diária, você, como investidor, pode usar o CDB para deixar um determinado valor que possa ser usado em um curto prazo, como uma reserva de emergência. Nem todos possuem liquidez diária. Cabe ressaltar que nem todo CDB possui liquidez diária, é preciso verificar caso a caso.
Assim, se acabar se tornando uma necessidade buscar uma rentabilidade maior, optar por títulos com prazos maiores, os Certificados de Depósitos Bancários conseguem ter melhores taxas de juros.
Quem busca versatilidade, também pode contar com os benefícios do CDB. Afinal, a partir de um banco de investimentos, você terá diversos emissores de aplicações, podendo encontrar a opção que for mais adequada para o seu objetivo.
Como nem tudo na vida é um mar de rosas, essa aplicação também conta com alguns pontos negativos (ou não tão positivos, dependendo do investidor).
Por exemplo, apesar de ser uma opção bem rentável, eles contam com uma tributação do Imposto de Renda, que pode acabar reduzindo a rentabilidade do produto. Assim como, o vencimento do título, que pode demorar de cinco meses a cinco anos (em exceção dos investimentos com liquidez diária), acaba sendo um diferencial mais negativo para quem pensa em investir no CDB.
O prazo de carência também pode acabar se tornando um diferencial — mais para o lado negativo. Esse período significa que a aplicação não poderá ser resgatada. Assim, se houver algum imprevisto, você não poderá contar com esse valor. Caso seja algo tolerável, acaba não sendo algo que afete muito.
Porém, para qualquer imprevisto em relação à liquidez, existem diversas opções, como criar uma reserva em aplicações que sejam bem líquidas. O Tesouro Direto (ou Tesouro Selic) é uma das possibilidades que mais oferece acessibilidade para a sua carteira.
Além disso, vale destacar que, para saber se o CDB é a melhor opção para a sua carteira, é importante que você comece a comparar a rentabilidade dessa modalidade de investimento com outros produtos. Para isso, sempre leve em consideração os valores após os impostos.
Assim como dito anteriormente, o CDB se torna uma opção bem segura e é bastante versátil. Seu aporte inicial também não é alto e consegue oferecer uma maior variedade para a sua carteira.
Além disso, alguns pontos que podem ser negativos, como a cobrança do IOF e um maior risco de calote, por exemplo, acabam não se sobressaindo muito em relação aos diferenciais deste tipo de aplicação. Contudo, você pode ter a garantia de segurança do FGC, dentro dos limites estabelecidos.
Obviamente, conhecer o seu perfil de investidor, saber quais são as suas principais características e, a partir de estudo sobre educação financeira, as opções de investimentos nos Certificados de Depósitos Bancários são pontos fundamentais para você descobrir se deve (ou não) investir nesta modalidade.
Para saber mais sobre o investimento em CDB e outros tipos de aplicação, conheça o TC, uma plataforma com tudo o que você, investidor iniciante ou avançado, precisa saber para ter resultados ainda melhores.
Além da possibilidade de tirar todas as suas dúvidas sobre investimentos, como o próprio CDB, com especialistas da área, você também ampliará o seu conhecimento em tudo!
